近日，證監(jiān)會(huì)對(duì)上海之江生物、明冠新材料、斯達(dá)半導(dǎo)體等6家擬IPO企業(yè)出具了警示函監(jiān)管措施，這六家企業(yè)均是在IPO現(xiàn)場(chǎng)檢查過程中發(fā)現(xiàn)了不同的問題。

根據(jù)證監(jiān)會(huì)披露的信息，其中，之江生物在此輪檢查中出現(xiàn)了以下問題，具體包括存在個(gè)人賬戶支付工資等費(fèi)用、未披露控股股東等關(guān)聯(lián)方與發(fā)行人發(fā)生資金往來、2016年存在少計(jì)費(fèi)用多計(jì)收入、設(shè)備管理不善、關(guān)聯(lián)交易及內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)披露與事實(shí)不符等問題。

關(guān)于這些問題，證監(jiān)會(huì)在警示函中批復(fù)提出：上述行為違反《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》第四條、第十七條、第二十二條、第二十四條的有關(guān)規(guī)定，構(gòu)成《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》第五十五條規(guī)定所述行為。按照《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》第五十五條的規(guī)定，我會(huì)決定對(duì)你公司采取出具警示函的行政監(jiān)管措施。

如果對(duì)本監(jiān)督管理措施不服，可以在收到本決定書之日起60日內(nèi)向我會(huì)提出行政復(fù)議申請(qǐng)，也可以在收到本決定書之日起6個(gè)月內(nèi)向有管轄權(quán)的人民法院提起訴訟。復(fù)議與訴訟期間，上述監(jiān)督管理措施不停止執(zhí)行。

公開資料顯示，上海之江生物科技股份有限公司成立于2005年，主要從事分子診斷試劑的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，并于2015年12月14日在新三板掛牌上市。

自成立以來，之江生物已完成多項(xiàng)分子診斷產(chǎn)品的研發(fā)，其研制的高危型人乳頭瘤病毒（HPV）分型核酸測(cè)定試劑盒是科技部宮頸癌篩查專項(xiàng)唯一入選的國(guó)產(chǎn)HPV試劑；研發(fā)的埃博拉病毒核酸檢測(cè)試劑盒是中國(guó)歷史上首個(gè)被列入WHO和聯(lián)合國(guó)官方采購名錄的產(chǎn)品。

現(xiàn)階段，之江生物主營(yíng)熒光定量PCR分子診斷試劑，以直銷、經(jīng)銷相結(jié)合的方式銷售至醫(yī)院、疾控中心、海關(guān)檢驗(yàn)檢疫等相關(guān)機(jī)構(gòu)，其產(chǎn)品市場(chǎng)已覆蓋中國(guó)絕大部分省份，且遠(yuǎn)銷歐美70多個(gè)國(guó)家和地區(qū)。

另值得一提的是，之江生物的重心聚集在分子診斷最大下游傳染病領(lǐng)域，是目前國(guó)內(nèi)感染性疾病分子診斷領(lǐng)域產(chǎn)品最為齊全的企業(yè)。截至2017年年底，之江生物已完成20個(gè)類別300多項(xiàng)基因快速診斷產(chǎn)品研發(fā)，基本覆蓋國(guó)內(nèi)所有的法定傳染病。其中，44個(gè)產(chǎn)品獲CFDA注冊(cè)證書，200多個(gè)產(chǎn)品獲得歐盟CE證書。

基于上述產(chǎn)品線較為豐富等優(yōu)勢(shì)，之江生物近幾年發(fā)展較快，公司規(guī)?？焖贁U(kuò)大。

2017年10月，之江生物遞交了IPO申報(bào)材料，計(jì)劃登陸上交所主板，擬募集資金3.34億元，用于體外診斷試劑生產(chǎn)線升級(jí)項(xiàng)目、分子診斷工程研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目和營(yíng)銷與服務(wù)網(wǎng)絡(luò)升級(jí)項(xiàng)目，保薦機(jī)構(gòu)是東方花旗證券。

然而在2018年8月，之江生物曾因合作承銷商?hào)|方花旗在擔(dān)任傳媒股份有限公司財(cái)務(wù)顧問期間涉嫌違反證券法律法規(guī)，被立案調(diào)查的問題而中止審查。

如果說之前的IPO之路受阻是由于外部原因所致，那此次遭證監(jiān)會(huì)查處則完全源于內(nèi)部因素，事實(shí)上，之江生物此前就曾因引入“三類股東”、飛檢中存在產(chǎn)品質(zhì)量風(fēng)險(xiǎn)、銷售模式市場(chǎng)推廣遭受質(zhì)疑。

對(duì)于此次之江生物等幾家企業(yè)的被查，有投行人士表示，這其實(shí)跟同類IPO企業(yè)提了一個(gè)醒，隨著IPO現(xiàn)場(chǎng)檢查已成為常態(tài)化，在材料準(zhǔn)備以及申報(bào)過程中，企業(yè)稍有疏漏就有可能付出巨大的代價(jià)，上述投行人士還表示，每年證監(jiān)會(huì)都會(huì)進(jìn)行檢查，但本輪檢查尤為受到市場(chǎng)關(guān)注，根本原因或在于IPO再一次形成了堰塞湖。

根據(jù)證監(jiān)會(huì)數(shù)據(jù)，截至7月4日，IPO排隊(duì)待審企業(yè)數(shù)量已經(jīng)達(dá)到了501家。其中，主板擬IPO企業(yè)數(shù)量是186家，中小板是104家，創(chuàng)業(yè)板211家。此外，申請(qǐng)科創(chuàng)板上市的企業(yè)數(shù)量也達(dá)到了144家，尤其6月份以來，新增IPO申請(qǐng)企業(yè)數(shù)量猛增。“目前IPO排隊(duì)企業(yè)超過了500家，已經(jīng)形成了新一輪堰塞湖。通過IPO核查可以對(duì)企業(yè)施壓，形成威懾力，降低IPO企業(yè)的申報(bào)數(shù)量，嚇退一批不符合要求的企業(yè)。”南方中型券商投行人士說道。

因此，對(duì)于那些想要登陸資本市場(chǎng)的企業(yè)來說，只有盡早合規(guī)經(jīng)營(yíng)，在日常工作中規(guī)范管理才是正確的出路。

來源：醫(yī)谷整理報(bào)道

原標(biāo)題：之江生物擬IPO因造假被證監(jiān)會(huì)開警示函